LEDE Ledesma

[empome]

ALGUN CONTADOR
ME PUEDE EXPLICAR DE DONDE SALIERON 10.000 MILLONES DE PESOS DE AJUSTE DE CAPITAL
LA VERDAD CREO QUE TENDRIA QUE CURSAR DE VUELTA CONTABILIDAD I

[sebara]

Tercer trimestre del 2018/19 acumula un negativo de -1031,80 millones de pesos, el año pasado acumulaba una pérdida de -346,6 millones de pesos. Esto se debe por los resultados financieros que suman -2624 millones de pesos.
Los ingresos por ventas en pesos acumulan 13553 millones de pesos, una caída interanual del -11,15%. El costo de ventas acumula 9331,72 millones de pesos, una caída anual del -11%. El %EBITDA sobre ventas es 12,17%, el año pasado era 5,52%.
Entre los segmentos tenemos los siguientes ingresos por ventas azúcar y alcohol acumulan 5528 millones de pesos (40,8% de la ventas) esto es una caída del -7,4% en el interanual, el papel y derivados (35,74% de la ventas) acumulan 4844 millones que es un 14,65% más que el año pasado, Frutas y jugos (19,1% de las ventas) tuvo un ingreso por 2585 millones un incremento del 56,3%. Los jarabes no se comercializan más por la desinversión de la subsidiaria Glucovil S.A., el año pasado acumulaba 3082,8 millones de pesos. En cuanto a tipo de bienes, en moneda nacional se vendió 9449,3 millones de pesos, con un caída de -27,4%. Las ventas en moneda extranjera, por su parte, aumentó un 75,13%, que son el 24,6% de los ingresos.
En Volumen de ventas acumuladas tenemos las siguientes comparaciones interanuales: la azúcar subió un 7,24%, se exporta el 18,1%. Las conversiones papeleras bajaron solo un -2,9%, se exporta el 20%. El alcohol bajó un -0,3%, no exporta. La fruta embalada y a granel subió un 6,34%, se exporta el 85,9% del despacho.
Los gastos de comercialización, gastos de administración y producción acumulan 6051 millones de pesos y tuvieron una caída de un -9% en el interanual. Los sueldos cayeron en promedio interanual un -15,5%, por desafectación de Glucovil
Los resultados financieros acumulan un negativo -2623,8 millones de pesos con una diferencia de cambio negativa de -1141,5 millones de pesos. Los resultados del 2017/18 acumulaba un negativo de -1115,53 millones de pesos.
Las perspectivas parten de que no han mostrado ninguna recuperación las variables económicas acentuó el estancamiento y la caída del consumo que afectan en los volúmenes, a pesar de ello los resultados operativos mostraron una mejora significativa comparativamente al año anterior, además hubieron ahorros de costos y gastos a través del Plan Genesis XXI, aunque los resultados financieros, como se mencionó, siguen afectando negativamente los resultados. El negocio de la azúcar, gracias a las exportaciones, se venderá todo el stock antes que la zafra de la próxima temporada. En el negocio del papel, ante la caída del consumo interno, se sigue focalizando en el comercio exterior. El negocio de frutas tendrá perspectivas de menores precios internacionales, lo que generalmente resultados menores a los muy buenos logrados en el ciclo anterior.
La liquidez bajó de 1,45 a 1,05. La solvencia bajó de 0,47 a 0,44.
El VL es de 11,53. La cotización es de 11,85
La perdida por acción que acumula es -2,35

[MikeM]

ahí m dieron algo a 11,40

[Danilo]

Tengo también TXAR , ALUAR , YPF y SAMI, todas muy lindas pero ni en pe** tienen el upside de esta porque recién ahora cambia la tendencia operativa mientras que en las otras es dudoso que se sostenga en estos niveles. Siempre hay que diversificar.

exacto!!

nunca los huevos en la misma canasta!! (los que tenemos muchos años en bolsa si lo sabemos) con creces

[MikeM]

Tengo también TXAR , ALUAR , YPF y SAMI, todas muy lindas pero ni en pe** tienen el upside de esta porque recién ahora cambia la tendencia operativa mientras que en las otras es dudoso que se sostenga en estos niveles. Siempre hay que diversificar.

ahí pido algo abajo ahora no vendo nada

[alacrán]

Tengo también TXAR , ALUAR , YPF y SAMI, todas muy lindas pero ni en pe** tienen el upside de esta porque recién ahora cambia la tendencia operativa mientras que en las otras es dudoso que se sostenga en estos niveles. Siempre hay que diversificar.

[Rodion]

Calculá el EBITDA y vas a ver que es uno de los más bajos de la bolsa: 2,4 como mostró alacrán
Aluar da 4 y TXAR 4,25

[Einlazer84]

cómo cambia la.cosa con los números completos, y bien analizados, ayer cuando presentó los números fríos, parecía que se venía la noche, hoy con el análisis de lo operativo ( coincide con el análisis de ámbito del trimestre pasado, el mejor balance de Ledesma de los últimos 25 años),que según analizó alacrán sigue en ese sentido. pasó a ser el mejor trimestral de la bolsa, ya que la ganancia operativa, más las amortizaciones datos una ebitda anual de 2,,40 anual.lo mejor de la bolsa, lejos sobre los 4 de Aluar, y txar, que tiene 4 y 4,25 respectivamente, en síntesis gana casi el doble de estas 2 empresas, gracias alacrán, muy claro lo tuyo.

TXAR es una empresa 100000 mejor que LEDE, TXAR esta saneada cotiza a un 40% de su valor libros y el Gran Einlazer esta comprado alla.

LEDE esta endeudada, ratios por las nubes, riesgo de quiebra, pierde dinero por todos lados.

Y TXAR muestra siempre ganancias fuertes ademas esta en parte dolarizada.

No se compara LEDE con TXAR, es como comparar al equipo de futbol de Defensa y Justicia contra la Selección de Brasil.

[Rodion]

cómo cambia la.cosa con los números completos, y bien analizados, ayer cuando presentó los números fríos, parecía que se venía la noche, hoy con el análisis de lo operativo ( coincide con el análisis de ámbito del trimestre pasado, el mejor balance de Ledesma de los últimos 25 años),que según analizó alacrán sigue en ese sentido. pasó a ser el mejor trimestral de la bolsa, ya que la ganancia operativa, más las amortizaciones datos una ebitda anual de 2,,40 anual.lo mejor de la bolsa, lejos sobre los 4 de Aluar, y txar, que tiene 4 y 4,25 respectivamente, en síntesis gana casi el doble de estas 2 empresas, gracias alacrán, muy claro lo tuyo.

[alacrán]

Alacran de donde sacas el "desliste" tenes alguna certeza alguna noticia de alguien de la empresa ? o solo una opinion?

Después de hojear el Balance no veo desliste. Saludos

[Danilo]

MIKK el activo fijo lo valuaron en $ 6.000 o sea u$s 150 cuando el real es u$s 800 piso. Por eso yo decía VL $ 50.
Con estos valores de dólar máquina de exportar y ganar.Paciencia.

bien ya lei

seguiremos aca firme , y sino como dice clinty , pleitear , gracias por la respuesta , saludos !

[alacrán]

Sorry Danilo cité mal Saluti

[alacrán]

Alacran de donde sacas el "desliste" tenes alguna certeza alguna noticia de alguien de la empresa ? o solo una opinion?

MIKK el activo fijo lo valuaron en $ 6.000 o sea u$s 150 cuando el real es u$s 800 piso. Por eso yo decía VL $ 50.
Con estos valores de dólar máquina de exportar y ganar.Paciencia.

[alacrán]

"Si bien durante el período de nueve meses finalizado el 28 de febrero de 2019 Ledesma S.A.A.l. obtuvo un resultado neto negativo, el Directorio de la Sociedad proyecta obtener utilidades futuras suficientes para consumir la totalidad de su activo diferido así como de los saldos a favor en el impuesto a las ganancias y a la ganancia mínima presunta computables, por un valor total de 523.016. El Directorio basa ésta proyección en una serie de medidas adoptadas que incluyen la enajenación de ciertos activos no estratégicos y la disminución de las deudas financieras denominadas en dólares, lo cual sumado a una evolución favorable de los Negocios Agropecuario y de Frutas y Jugos, con fuerte sesgo exportador y por ende con mejoras prévistas en su rentabilidad producto de la fuerte devaluación del peso argentino durante el periodo de nueve meses finalizado el 28 de febrero de 2019, posibilitarán la generación de resultados netos positivos en el corto plazo".

Párrafo de nota 10 al Balance. Ni en pe** la pueden deslistar luego de leer esto.

[Danilo]

Alacran de donde sacas el "desliste" tenes alguna certeza alguna noticia de alguien de la empresa ? o solo una opinion?