Roque Feler escribió:Me consta, una de las cosas por las que dudaba en entrar fueron tus comentarios nada condescendientes con el management.
Y por otro lado te considero un verdadero gladiador de tus ideas, desde la época cuponera , hasta las batallas diarias que te bancaste y te seguís bancando en Mirgor.
Ojalá algún día te integres mas a este foro.
Un abrazo.
Das en el clavo. Se nota que me conoces bien en ese sentido. Más allá que no posteo tanto como en mis mejores épocas de bonos y cupones a mi me gusta escribir de lo que creo que conozco y defiendo mis ideas con argumentos y con contundencia cuando creo tener convicción a partir de haber estudiado mucho esos activos. En general si yo te discuto mucho sobre un tema es porque sé de lo que hablo y probablemente tenga razón.
En la época de bonos y de cupones apliqué una estrategia concentrada en esos activos y había más correlación entre los activos que más conocía y donde ponía mi dinero. En cambio desde hace bastante tiempo mi estrategia gradualmente fue pasando más de la concentración a la diversificación y eso hace que no este tan en el detalle de cada activo donde invierto a excepción de Mirgor que a esta altura la conozco mucho. Por eso tal vez algunos tipos, que no se que les pasa por la cabeza, creen que yo posteo mucho en mirgor con el fin de darle manija a ese activo y en realidad lo hago simplemente porque puedo aportar ciertos conocimientos y algunas certezas en base a haberlo estudiado mucho. Y además refuto a los que desde la ignorancia dicen muchas estupideces sobre cosas que tocan mucho de oído o directamente mandan fruta.
En el caso de cresud, Irsa (y un par de activos más), como no estoy motivado para estudiarlos tan en profundidad, preferí seguir a otros que lo estudiaron más, más allá que obviamente lo esencial de estos activos los entiendo lo suficiente para tener ciertas convicciones en algunas variables claves. A mi aunque hay varias cosas que nunca me cerraron mucho de cresud si comprendí muy bien lo del margen de seguridad y sobre el gran valor implicito que tienen sus activos. Comprender eso me decantó para que a pesar de las cosas que no me gustaban (derrotero de largo plazo del precio en dolares del papel, managment, camsa, etc) igual les invierta buen dinero en el contexto de una estrategia diversificada. Ojo que solo haría una estrategia concentrativa en un solo activo como estas haciendo vos en cresud si me cerrara todo mucho más. Como no me cierra todo en cresud una estrategia concentrada acá ni en pe** aplicaría pero reitero: va muy bien para una estrategia diversificada donde además le agrego usualmente una estrategia de lanzamientos cubiertos.