imagino que la liquidez debe de llevar su tiempo para impactar en el mercado. si observas la data con un delay de 10 dias mas o menos, parece que condice con el movimiento del mercado, un mes de alza fuerte y luego un mes de lateralizacion
tampoco imagino que deba extrapolarse 1 a 1...puede marcar una tendencia pero tambien intervienen otras fuerzas, las mismas noticias que llegan dia a dia, otras variables, Risk / Reward, tambien ayudo el posicionamiento en retail investors que fue mayor al que hicieron los Hedge funds.
retail investors entraron mucho mas que los fondos y de hecho le ganaron en performance, ya que inviertieron asi de lleno en big caps y techs, sin mucha estrategia y cobertura (como es costumbre en general), y eso tan simplista como lo es hizo outperformance a los HF con sus complejas estrategias de inversion
sabemos que en el corto plazo tambien pueden perder como la guerra, si esto sucede o no el tiempo lo dira. no por nada el manejo de capital es lo que sobrevive al tiempo. me refiero a que mañana bajan la palanca y los HFs seran de seguro los que hagan outperformance en lugar del retail
