MIRG Mirgor

[kayserZose]

Quisiera hacer una consulta.. no soy economista, si estudie ciencias economicas. Las politicas economicas que esta aplicando el gobierno provocando desempleo recesion y baja de inflacion.. no podrian afectar un poco en los resultados de la empresa?

Pregunto soy novato en esto.. disculpen la ignorancia.

[atrevido]

lo traigo a martin opinando de este tema en otrobarrio...

Ojo que no está mal. Puede ocurrir tranquilamente de esa manera.
Y no tiene en cuenta la distribución de Samsung. Si eso se confirma no me extrañaría nada verla en Marzo de 2017 valuada con un PER de 12 años.

Evolucion de precios 2016

Del 10/3 al 10/5(resultado primer trim 2016): desde 1160 a 1527

Del 10/5 a 11/(resultado seg trim 2016): desde 1527 a 1954

Del 11 /8 al 11/11(resultado ter trim 2016): desde 1954 a 2587

Del 11/11 al 10/3/2017(resultado cuarto trim 2016): desde 2587 a 3000(per 10)

[MONOCOME]

[quote="raiden"]recien vuelvo de almorzar de aca enfrente...
el mozo me conto que el y la patrona estan muy contentos...
desde que ayer que compraron mirgor ya estan ganando un 2,5%...

Pudieron comprar abajo las mujeres y los niños ????????

[atrevido]

https://www.youtube.com/watch?v=NnusncGBwsE

Charla Warren Buffett subtitulada - español (completa)
Imperdible video que un mirgorista debe valorar y seguir...

[tritri]

OffTopic:


Extensión de google chrome! jajaja, fue más efectivo de lo que pensé

Polen, antes lo picó una araña, ahora una abeja

[atrevido]

Evolucion de precios 2016

Del 10/3 al 10/5(resultado primer trim 2016): desde 1160 a 1527

Del 10/5 a 11/(resultado seg trim 2016): desde 1527 a 1954

Del 11 /8 al 11/11(resultado ter trim 2016): desde 1954 a 2587

Del 11/11 al 10/3/2017(resultado cuarto trim 2016): desde 2587 a 3000(per 10)

Perdon , me olvide de poner que esto implica un crecimiento de ganancias y ventas en el segundo semestre 2016 y ganancias anuales por 1776 millones de pesos .

[atrevido]

Te hablo de mi forma particular de analizar las empresas en general y mirgor en particular.

Primero, miro flujos en dólares. No en pesos. Si no la inflación distorsiona todo.

Segundo. Estimo cuál ser una ganancia estable y normalizada de la empresa en un contexto razonable. Para el caso de mirgor creo que puede ganar 100-120 palos al año.

Tercero. Aplico un PE con el que me sienta cómodo de acuerdo al tipo de empresa que este valuando. Para el caso de Mirgor yo no pagaria mas de 10.


En funcion a esto, estimo que Mirgor VALE aprox mil palos verdes.

No me gasto en mirar el PE todos los días.. Me parece un sinsentido.

Si la empresa cotiza a menos de 1000 palos verdes está barata. Punto. No me importa si el per hoy es 15 o 12 o 16,43245.


(Todo esto sin tomar en cuenta el negocio de distribución. Eso puede cambiar radicalmente el análisis)

Muy claro, gracias!!

[rodick1986]

martin estimaba 3000 con per 10 para marzo, creo.Esto coincide con lo que decis , rodrick.Pero ese equilibrio es para mas adelante.En marzo 2017 ya el per en 10 sera una realidad...lo que yo te decia eran los per de arranque de cada publicacion de cada resultado.Esos .Arrancaron de per 15,4 en nov 2015 y se fueron a 46.2 y cuando el 10 de marzo se publica el resultado, ya se trata de per 13.3 , eso decia, per de arranque de cada trimestral.Para a partir de ahi establecer una secuencia posible de precios, un "desde" per..." hasta per..."Y me parece que per 12 de arranque el 10/5 es muy factible.

Te hablo de mi forma particular de analizar las empresas en general y mirgor en particular.

Primero, miro flujos en dólares. No en pesos. Si no la inflación distorsiona todo.

Segundo. Estimo cuál ser una ganancia estable y normalizada de la empresa en un contexto razonable. Para el caso de mirgor creo que puede ganar 100-120 palos al año.

Tercero. Aplico un PE con el que me sienta cómodo de acuerdo al tipo de empresa que este valuando. Para el caso de Mirgor yo no pagaria mas de 10.


En funcion a esto, estimo que Mirgor VALE aprox mil palos verdes.

No me gasto en mirar el PE todos los días.. Me parece un sinsentido.

Si la empresa cotiza a menos de 1000 palos verdes está barata. Punto. No me importa si el per hoy es 15 o 12 o 16,43245.


(Todo esto sin tomar en cuenta el negocio de distribución. Eso puede cambiar radicalmente el análisis)

[atrevido]

Evolucion de precios 2016

Del 10/3 al 10/5(resultado primer trim 2016): desde 1160 a 1527

Del 10/5 a 11/(resultado seg trim 2016): desde 1527 a 1954

Del 11 /8 al 11/11(resultado ter trim 2016): desde 1954 a 2587

Del 11/11 al 10/3/2017(resultado cuarto trim 2016): desde 2587 a 3000(per 10)

[tritri]

Claro Marcelo, bien respondido ahí!

Con que mañana supere un mísero medio punto porcentual, vuelve a quebrar por enésima vez la barrera de los 1400

*Fe de erratas: 4,5 %

[Fulca]

Excelente resumen.

pd: Atajense que se va a 1406

Con tantas noticias buenas, capaz la vemos en $1400 luego del split? Qué lindo seria

[tritri]

Porqué 1400 la próxima semana y no mañana?
Siempre negativo

Claro Marcelo, bien respondido ahí!

Con que mañana supere un mísero medio punto porcentual, vuelve a quebrar por enésima vez la barrera de los 1400

[atrevido]

Desde que sepamos el resultado del segundo trimestre (11 de agosto) hasta que sepamos el resultado del tercer trimestre(11 de noviembre) podremos esperar una gran suba de precios y podremos ver como los per son arrasados...porque en ese periodo el mercado se va a adelantar al resultado del tercer trimestre, que todos estimamos sera muy pero muy bueno.

[atrevido]

martin estimaba 3000 con per 10 para marzo, creo.Esto coincide con lo que decis , rodrick.Pero ese equilibrio es para mas adelante.En marzo 2017 ya el per en 10 sera una realidad...lo que yo te decia eran los per de arranque de cada publicacion de cada resultado.Esos .Arrancaron de per 15,4 en nov 2015 y se fueron a 46.2 y cuando el 10 de marzo se publica el resultado, ya se trata de per 13.3 , eso decia, per de arranque de cada trimestral.Para a partir de ahi establecer una secuencia posible de precios, un "desde" per..." hasta per..."Y me parece que per 12 de arranque el 10/5 es muy factible.

[rodick1986]

rodick1986, considerando lo que decias, podes estimar como per 12 el per de arranque desde el 10/5??.Estariamos hablando siempre segun la postura de allaria de 249,8 de un per 12= 1617 pesos?? Hay una serie decreciente de per iniciales entonces en esa secuencia.

El PE es una foto de lo que pasó. En una empresa como Mirgor cuyas ganancias vienen incrementandose (y lo seguiran haciendo) no aporta ninguna información útil. Mirar el resultado del último año y compararlo con el precio de hoy no tiene mucho sentido cuando la realidad hoy de la empresa cambió radicalmente.

Creo que en este caso es mas interesante calcular el PE forward. Si Mirgor gana 100 millones de dólares este año (es lo q estimo yo), a estos precios estamos en un PE forward de 5 años.

Yo no pagaría un PE mayor a 10 en Mirgor. Pero un PE calculado sobre las ganancias ya estables de la empresa y no sobre las ganancias del año pasado.