MIRG Mirgor

[MAGICBOX]

Veo mucha preocupación por el balance del segundo trimestre... Se nota que el p.elotudo de Josef hace daño con sus mentira constante. El balance de Mirgor va a ser muy bueno. Y vendrá con una utilidad bastante superior a los 100 palos, cuando un año atrás estábamos en los 4 millones de ganancia. Te dejará los últimos 12 meses con mas de 760 millones de pesos, o casi 130 mangos por acción.

El sector automotriz viene para atrás. El acuerdo con Samsung nos terminó de pudrir la relación con LG por lo que no se están haciendo aires residenciales y Microsoft a nivel mundial decidió discontinuar su unidad de telefonía celular, por lo que hace tan solo 5 años había pagado mas de 7000 millones de dólares.

Así y todo la empresa estará trayendo ganancias que multiplican por 30 o 35 las obtenidas hace tan solo 12 meses atrás. No hay que mirar tanto la foto (que es extraordinaria) sino la película...

1) Ya está confirmada la salida de Visteon del país... y según lo que me dijeron desde Ford, no se extiende mas allá de octubre de este año. Serán entre 70 y 80 mil equipos por año... aire de buen precio porque son para proveer al Focus y a la Ranger.

2) En estos días debería estar comenzando la distribución para Samsung. Estimo que arrancará de a poco pero esto nos generará una mayor rentabilidad por teléfono vendido.

3) El gobierno demostró que los único que le interesa es defender los negocios en los que Mirgor participa o puede participar: Aires, TV y Celulares... Mayor demostración de apoyo político es imposible de pedir.

4) Se sancionó una norma favoreciendo la incorporación de autopartes nacionales con beneficios efectivos para las terminales automotrices... Se ahorran plata cuando compran en el país. Y además se está promoviendo el cambio tecnológico en la telefonía celular a través de subsidios otorgados por el Estado Nacional.

Vamos muy bien en un año muy difícil... mientras otras empresas están trayendo números horribles, nos damos el lujo de multiplicar por 30/35 el resultado del mismo trimestre del año anterior...

Me hinché las pelotas de escribir en este tópic por el cúmulo de imbéciles que suelen aparecer cada tanto... pero Josef me motiva a contradecirlo una y otra vez, ya que es un mentiroso y mala leche.

Excelente post , el que se quede solamente con el resultado del balance para evaluar
la empresa se va a equivocar fiero, para mi insisto arriba de 100 palos dado el contexto es muy buen balance.
Habra que ver en el detallado cual fue la facturacion y el stock que quedo para hacer un analisis mas preciso.

[martin]

Salio Trimestral en la cnv, que alguien ponga el link please.

Slds., Carlos.

Que ??...
Salió ahora ??....

[csarachu]

Salio Trimestral en la cnv, que alguien ponga el link please.

Slds., Carlos.

[fabio]

Mirgor factura en dolares (lo que le aumenta la facturación es la suba del dolar y no la inflación) y el dolar estuvo casi igual que en el primer trimestre. Además el segundo trimestre fue más recesivo que el primer trimestre.

Ni hablar, creo que pasamos lo peor de la caída de consumo, por eso me gusta mirgor para fin de año, cuando vuelquen pesos en la calle, el 2t me importa poco, lo mejor esta por venir, saludos amigo

[martin]

Despachar 4000 millones de pesos en el segundo y primer trimestre, la inflación del segundo no fue menos de 15%, por lo tanto no es lo mismo 4000 millones del segundo que del primer t

Mirgor factura en dolares (lo que le aumenta la facturación es la suba del dolar y no la inflación) y el dolar estuvo casi igual que en el primer trimestre. Además el segundo trimestre fue más recesivo que el primer trimestre.

[Guille8000]

Veo mucha preocupación por el balance del segundo trimestre... Se nota que el p.elotudo de Josef hace daño con sus mentira constante. El balance de Mirgor va a ser muy bueno. Y vendrá con una utilidad bastante superior a los 100 palos, cuando un año atrás estábamos en los 4 millones de ganancia. Te dejará los últimos 12 meses con mas de 760 millones de pesos, o casi 130 mangos por acción.

El sector automotriz viene para atrás. El acuerdo con Samsung nos terminó de pudrir la relación con LG por lo que no se están haciendo aires residenciales y Microsoft a nivel mundial decidió discontinuar su unidad de telefonía celular, por lo que hace tan solo 5 años había pagado mas de 7000 millones de dólares.

Así y todo la empresa estará trayendo ganancias que multiplican por 30 o 35 las obtenidas hace tan solo 12 meses atrás. No hay que mirar tanto la foto (que es extraordinaria) sino la película...

1) Ya está confirmada la salida de Visteon del país... y según lo que me dijeron desde Ford, no se extiende mas allá de octubre de este año. Serán entre 70 y 80 mil equipos por año... aire de buen precio porque son para proveer al Focus y a la Ranger.

2) En estos días debería estar comenzando la distribución para Samsung. Estimo que arrancará de a poco pero esto nos generará una mayor rentabilidad por teléfono vendido.

3) El gobierno demostró que los único que le interesa es defender los negocios en los que Mirgor participa o puede participar: Aires, TV y Celulares... Mayor demostración de apoyo político es imposible de pedir.

4) Se sancionó una norma favoreciendo la incorporación de autopartes nacionales con beneficios efectivos para las terminales automotrices... Se ahorran plata cuando compran en el país. Y además se está promoviendo el cambio tecnológico en la telefonía celular a través de subsidios otorgados por el Estado Nacional.

Vamos muy bien en un año muy difícil... mientras otras empresas están trayendo números horribles, nos damos el lujo de multiplicar por 30/35 el resultado del mismo trimestre del año anterior...

Me hinché las pelotas de escribir en este tópic por el cúmulo de imbéciles que suelen aparecer cada tanto... pero Josef me motiva a contradecirlo una y otra vez, ya que es un mentiroso y mala leche.

Excelente Celes

Acá el árbol les tapa el bosque a varios...

[Aleajacta]

Es evidente que los fideicomisos deben valer algo, pero no se tiene la menor idea de cuanto porque en los balances no se informa absolutamente nada.
Por eso indique que hay que desconfiar absolutamente de ellos. Han pasado tres años y no hay la menor informacion salvo un numero.
En cuanto a lo otro, efectivamente un celular de hace tres años es obsoleto y la maquina con que se contribuya a hacerlo vale 0.
En el balance se ve que los activos no corrientes que no son fideicomisos son pocos , y se renuevan constantemente.
La empresa no tiene perdidas contables por esta veloz amortizacion debido a que los activos no corrientes son pocos y lo corriente tiene una veloz rotacion que se aprecia en el volumen de ventas.
Si no se incluyen los fideicomisos, el PN de la empresa es menos de la decima parte de su valuacion en el mercado.
Se puede verificar esto haciendo la cuenta con el balance.

Vos decís que si lo de los fideicomisos es opaco por algo será. Puede ser, pero parece ser mayor la sospecha que la prueba.

Sobre las máquinas, no sé los AA, pero los celulares y tevés yo creía que solo los empaquetaban. Pero algo más harán, porque mi tv Samsung de dos años Made in Tierra del Fuego ya la tengo que llevar a reparar.

Salud y gracias por contestar.

[fabio]

No sé de que estas hablando.

Despachar 4000 millones de pesos en el segundo y primer trimestre, la inflación del segundo no fue menos de 15%, por lo tanto no es lo mismo 4000 millones del segundo que del primer t

[martin]

En un proceso inflacionario en menor, no igual

No sé de que estas hablando.

[martin]

Una sola duda tengo, cuando estaba en 1550,00 unos de los maestros, como le dicen acá decía que había que comprar porque eran los últimos dias de oferta, hace dos semanas, porque se venían noticias muy buenas, cuales eran

Algunas ya fueron mencionadas como por ejemplo la Distribución a Samsung.
Te parece poco que la distribución a Samsung no sea algo que era probable que empiece en un par de meses sino que ya haya empezado ??...
Por ahora faltan muchos detalles de lo que va a abarcar ese negocio pero en si mismo, como uno se tomó el trabajo de explicar muchas veces, es un gran nuevo negocio para la empresa por muchas cosas que ya se explicaron. Desde consolidar la relación con Samsung, hasta permitir que la empresa sume un negocio que le puede redituar muchas utilidades, hasta ser un negocio que puede ser la antesala de la comercialización hasta muy importante que es un negocio sin riesgo régimen de promoción y que puede llegar abarcar todo lo que vende Samsung en Argentina (digamos distribuir no solo lo que se produce sino lo que se importa).

[fabio]

El segundo trimestre despachó apenas por arriba de 4.000 millones de pesos.
Si lo comparamos con los despachos del primer trimestre que fueron creo 4.050 millones es menos.
Ahora si lo comparamos con el balance del primer trimestre, que trajo 3825 millones, es más.
Yo para este segundo trimestre espero que el número de las ventas este algo arriba de 4.000 palos (por cosas ya explicadas) o de última con un número muy cercano a lo traido en despachos. Pero es solo una estimación dado que lo único concreto es el dato de los despachos.

En un proceso inflacionario en menor, no igual

[martin]

El segundo trimestre despachó apenas por arriba de 4.000 millones de pesos.
Si lo comparamos con los despachos del primer trimestre que fueron creo 4.050 millones es menos.
Ahora si lo comparamos con el balance del primer trimestre, que trajo 3825 millones, es más.
Yo para este segundo trimestre espero que el número de las ventas este algo arriba de 4.000 palos (por cosas ya explicadas) o de última con un número muy cercano a lo traido en despachos. Pero es solo una estimación dado que lo único concreto es el dato de los despachos.

[ConPermiso]

Es muy logico lo que decis.
Para esperar el balance entonces es mejor esperarlo comprado a estos precios como pensaba , dado que hay un lindo camino alcista a partir de esos datos .

Gracias , martin.

Atrevido.

Lo mejor que podes hacer ya que queres esperar, es seguir el lindo camino de la jubilación. De Todo !

No me quiero imaginar una clase tuya en el colegio. Seguramente tenes a los pibes todos los años de la primaria y secundaria meta "saque de abajo". Aprobando gimnasia de 5 año con "saque de abajo". Sin poder avanzar ni un milimetro de lo elemental.

Dejate de joder !. Aca somos adultos no escribas para niños. O mejor : No escribas MAS !

Se me acabo la paciencia. Tolerancia cero para con los inversores con "capacidades diferentes" . Joder !

[fabio]

Pero si los datos de los despachos se publicaron siempre. En Mayo podes encontrar ciertas estimaciones pero no había terminado el trimestre. Pero una vez terminado el trimestre ya tenes los datos de los despachos. Solo tenes que ir y mirarlos porque se postearon acá.

Una sola duda tengo, cuando estaba en 1550,00 unos de los maestros, como le dicen acá decía que había que comprar porque eran los últimos dias de oferta, hace dos semanas, porque se venían noticias muy buenas, cuales eran

[martin]

No dudo que traiga las ganancias esperadas. Pero con esas mismas ganancias la valuación puede ser otra.

Vuelvo al tema que expuse en la semana: ¿con cuantos años de PER valuará el mercado a la empresa ahora que al régimen de TDF le están poniendo límites? (y que no son rumores como en el pasado, sino límites reales)

Recuerden que durante años a MIRG el mercado la mantuvo con PER bajos en parte justamente por eso.

Mirgor ya está distribuyendo a Samsung. Mirgor el próximo año probablemente tenga utilidades que representen más del 40% de las utilidades de la empresa con negocios por afuera del régimen.
Y respecto al régimen le queda 9 años de vigencia (una eternidad) donde Mirgor no para de crecer tambien en negocios por adentro del régimen y todos lo que produce mirgor está protegido.