MIRG Mirgor

[topadora]

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que ganas de regalar nominales el 114 ..

el 114 es Rosario Valores, y por medio de este agente operan varios agentes del interior sin chapa en el Merval.

Saludos.-

[bastian]

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las grandes empresas que cotizan en el Merval se afectan mutuamente , en cualquier indice en el mundo . A Petrobras le ira bien si sube el barril , el barril subira si hay demanda , la demanda subira si se reactiva el sector automotriz , el sector automotriz depende de las autopartistas y asi .. todo tiene que ver con todo decia la Crischu .. mientras hacia un tunel que conectara todas las bovedas .

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Y si a todas les va bien festejarán tomando limonada

No hay más compradores en MIRG parece.

[loisepatriot]

No tiene la estacionalidad de antaño... pero:

El primer trimestre siempre es el peor, y el cuarto siempre es el mejor. De hecho, con un similar nivel de ventas, en el primero ganó 81 palos y en el segundo un 50% mas... Ya en el tercero deberías ganar mas del doble que en el primero. Y en el cuarto mucho mas.

En relación a los productos que fabrica: televisores y celulares. Las fechas comerciales mas importantes están en el segundo semestre: Día del Niño, de la Madre y Navidad. Tan solo el día del padre está en el primer semestre (y sobre fines del semestre).

Sin dudas que el IVQ tuvo el beneficio extraordinario de la devaluación de la moneda. La empresa vendió a 13 mangos equipos cuyos insumos los adquirió a 9.

La ganancia operativa no se está destruyendo, es largo y esto y medio cansado de responderte. Tenés que mirar las NIIF, el nivel de capacidad instalada utilizada. En el tercero vas a tener ventas de entre un 20 y un 25% superiores al segundo trimestre, con ganancias un 50% superiores... esto necesariamente te va a mostrar un operativo mucho mejor...

Mucha blableta... pero el primero fue mejor que el segundo, nunca paso.
El segundo tuvo la menor ganancia operativa en años (comparar con el año pasado) y ventas como el primero, nunca paso.
Con respecto al IVQ , a confesion de partes, relevo de pruebas.
La ganancia operativa se esta destruyendo como indica el segundo comparado con el segundo del año pasado.
Lo que afirmas del tercero es una buena expresion de deseos, en especial con el aumento constante de costos, y ahora en adicion , la aparicion de una deuda bancaria significativa.
Por supuesto todo esto deja de lado que la ganancia contable no tiene nada que ver con el resultado real, dado los aportes a los fideicomisos y los resultados nominales financieros que de ellos provienen que no alcanzan a cubrir la inflacion.

[blanco]

http://www.ambito.com/852756-gobierno-y ... ara-crecer
"concentrarse en los sectores donde el país sería competitivo a nivel mundial" ...
"Si bien no se habla de sectores industriales concretos que deberían desaparecer en el tiempo, se menciona a aquellos que en el mediano o largo plazo no podrían ser sustentables ante la demanda interna de productos importados."

[Nadie]

Alguien habló con cnv o mirg para saber fecha estimada del dividendo?

[atrevido]

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hoy deberia venir con resorte la cosa ..

La actitud de la parte vendedora define aqui, la reticencia a operar debajo de 1420 deberia ser la norma y operar entre 1420 /1480 creo es una franja justa para ambas partes por lo menos unos dias hasta encarar el alza debida.

[SOYNUEVOAQUI]

No hay nada más absurdo que mirar el P/E pasado para evaluar una empresa.
Tomando los últimos 4 trimestres , último año, el P/E es de 11 años, pero eso es el pasado, hay muchos drivers para el crecimiento en esta empresa, algunos contingentes pero otros ya ciertos y que solo requieren tiempo de maduración.
Cuando la mayoría de ellos maduren a la cotización actual el P/E de esta sería el más bajo de la bolsa, una joda.
1.- Ganancia de market share sobre el principal producto, teléfonos Samsung. Actualmente IATEC hace el 70 % y es posible llegar al 90 %, lo que significa un crecimiento del 29 %.
2.- Estamos en una fuerte recesión nacional, cuando el nivel de actividad se normalice todas las ventas de Mirgor van a crecer mucho (soy de los que piensan que eso va a tardar, que no será en los próximos meses, pero aunque tarde finalmente va a ocurrir)
3.- El contrabando está restando un 20 % a las ventas totales y se corrige con un simple decreto. Si el gobierno no lo hace es porque algún sector es corrupto y está participando del negocio sucio del contrabando. Espero que lo corrijan pronto. Otros países por ejemplo Colombia ya lo hicieron. Lo más grave de no implementar la lista blanca no es solo la pérdida económica general (incluyendo la fiscal) sino también los robos con daño físico y hasta asesinatos que se producen por seguir así.
Una pérdida de 20 % en las ventas totales implica que si se suprime el contrabando las ventas actuales subirían un 25 % . muchísimo.
4.- El negocio de distribución.
5.- Una mejora de eficiencia a partir de la implementación y maduración del SAP HANA, en el último semestre hubo muy fuertes pérdidas del segmento automotriz que se deberían revertir a corto plazo.
6.- El crecimiento en electrónica automotriz que se puede esperar a partir de la nueva ley de autopartes.
7.- lo mismo para la climatiz<ación automotriz.
8.- la puesta en marcha de la mina de oro a fin de año, sin retenciones a las expo y con el oro actualmente a 1350 dolares la onza cuando se había estimado muy buena rentabilidad a 1200 con retenciones y con menos reservas que las ya descubiertas lo que implicaba una amortización mucho más rápida.
9.- Los fondos ya disponibles para una nueva inversión en generación eléctrica eólica.
Y ya entrando en cosas de posibilidad más remota
10.- A fin de año vuelva a producir teléfonos en el mundo la vieja Nokia, si en algún momento le interesa el mercado argentino lo más natural sería que negocien con mirgor, ya que la relación siempre fue excelente hasta que le vendieron a Microsoft. La marca finlandesa siempre hizo la mejor calidad de hardware, con android seguramente alcanzaría una cuota de mercado interesante.
11.- Hay posibilidad de nuevos negocios

Muy probablemente alguna de estas cosas no se dará bien, pero seguramente muchas sí lo harán y cuando eso suceda, no falta mucho, a estos precios de la acción el P/E será un chiste.

Estimado Braulio:

Deberías postear más seguido. Conoces a Mirgor como pocos, en este sitio...

Un gran saludo.

[csarachu]

La TV daña las neuronas, està comprobado

No es la TV la que daña, sino la eleccion de los contenidos que se miran.
Menos intrusos y mas history seria un buen punto de partida.
El fabricante del aparato gana en ambos casos.

[real state]

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Muy buena nota sobre la produccion de televisores leds en TDF .
http://www.clarin.com/politica/guerra-t ... 36077.html

extracto del articulo ..

Pero con los TV no se preocupan tanto: este año venderán 3,5 millones, cuando preveían 2.800.000. Dicen que “están baratos”, que no subieron al ritmo de la última devaluación. “Cuando vas a un shopping y ves vestidos de $ 6.000 o tapados a $ 10.000, preferís comprarte un televisor, que lo usás más y te dura varios años”, dicen.

La TV daña las neuronas, està comprobado

[martin]

Está bueno que después de tanta fruta, que se manda, a veces se lean posts de este tipo y de gente que conoce a Mirgor como pocos.

No hay nada más absurdo que mirar el P/E pasado para evaluar una empresa.
Tomando los últimos 4 trimestres , último año, el P/E es de 11 años, pero eso es el pasado, hay muchos drivers para el crecimiento en esta empresa, algunos contingentes pero otros ya ciertos y que solo requieren tiempo de maduración.
Cuando la mayoría de ellos maduren a la cotización actual el P/E de esta sería el más bajo de la bolsa, una joda.
1.- Ganancia de market share sobre el principal producto, teléfonos Samsung. Actualmente IATEC hace el 70 % y es posible llegar al 90 %, lo que significa un crecimiento del 29 %.
2.- Estamos en una fuerte recesión nacional, cuando el nivel de actividad se normalice todas las ventas de Mirgor van a crecer mucho (soy de los que piensan que eso va a tardar, que no será en los próximos meses, pero aunque tarde finalmente va a ocurrir)
3.- El contrabando está restando un 20 % a las ventas totales y se corrige con un simple decreto. Si el gobierno no lo hace es porque algún sector es corrupto y está participando del negocio sucio del contrabando. Espero que lo corrijan pronto. Otros países por ejemplo Colombia ya lo hicieron. Lo más grave de no implementar la lista blanca no es solo la pérdida económica general (incluyendo la fiscal) sino también los robos con daño físico y hasta asesinatos que se producen por seguir así.
Una pérdida de 20 % en las ventas totales implica que si se suprime el contrabando las ventas actuales subirían un 25 % . muchísimo.
4.- El negocio de distribución.
5.- Una mejora de eficiencia a partir de la implementación y maduración del SAP HANA, en el último semestre hubo muy fuertes pérdidas del segmento automotriz que se deberían revertir a corto plazo.
6.- El crecimiento en electrónica automotriz que se puede esperar a partir de la nueva ley de autopartes.
7.- lo mismo para la climatiz<ación automotriz.
8.- la puesta en marcha de la mina de oro a fin de año, sin retenciones a las expo y con el oro actualmente a 1350 dolares la onza cuando se había estimado muy buena rentabilidad a 1200 con retenciones y con menos reservas que las ya descubiertas lo que implicaba una amortización mucho más rápida.
9.- Los fondos ya disponibles para una nueva inversión en generación eléctrica eólica.
Y ya entrando en cosas de posibilidad más remota
10.- A fin de año vuelva a producir teléfonos en el mundo la vieja Nokia, si en algún momento le interesa el mercado argentino lo más natural sería que negocien con mirgor, ya que la relación siempre fue excelente hasta que le vendieron a Microsoft. La marca finlandesa siempre hizo la mejor calidad de hardware, con android seguramente alcanzaría una cuota de mercado interesante.
11.- Hay posibilidad de nuevos negocios

Muy probablemente alguna de estas cosas no se dará bien, pero seguramente muchas sí lo harán y cuando eso suceda, no falta mucho, a estos precios de la acción el P/E será un chiste.

[martin]

Te confundís, entiendo de balances, lo que no quiere decir que conozca a la perfección sobre el AF a nivel fino giro comercial respecto de los rubros a que se dedica la empresa. Además el PE anda cerca de 20 años lo que me parece demasiado también para una empresa Argentina.-

Ya con esto demostras que no entendes nada. El PER está en 11 años.
Y Mirgor con utilidades bastante probables tiene un PER FORWARD de más o menos 5 años hacia fines de 2017.

[Athila]

Planilla de estimaciones de mirgor.xlsx

Que tengas buenas noches , me haces trabajar domingo a esta hora!!!

¡¡¡Muy agradecido y que descances!!! y buena suerte en la semana. Saludos.-

[atrevido]

Athila : Si pones 170 palos como resultado del tercer trimestre y consideras el mismo per que ahora , 11,22 , tenes a mirgor en 1556 pesos.
Estamos hablando de un per bajo,11,22, pero si sube a per 13 o va mas en linea con otras acciones del merval, tenes a mirgor en 1600/1660 con 170 palos de resultado trimestral.
Agarra el excel, ya subi varios antes.

Planilla de estimaciones de mirgor.xlsx

Que tengas buenas noches , me haces trabajar domingo a esta hora!!!

[loisepatriot]

Rava se equivoca porque multiplica por 4 el resultado de 1 trimestre... en una empresa con alta estacionalidad es un grosero error.

Esta empresa no tiene la estacionalidad de antaño cuando el negocio automotriz y de aires residenciales era significativos.
El año pasado fue una exxepcion final por la especulacion con el dolar al final del gobierno.
El calculo, tomando PER historico es un disparate, dada la devaluacion del 50 por ciento a fin del 15.

La ganancia operativa se esta destruyendo como se vio en el segundo Q.

La realidad es que esta empresa esta peleando por mantenrse a flote.....

[atrevido]

Mi único interés es vender la semana que viene en 1500 para, cuando se de, recomprar mas barato, nada mas; de ninguna manera tiro fruta.-

Athila : Si pones 170 palos como resultado del tercer trimestre y consideras el mismo per que ahora , 11,22 , tenes a mirgor en 1556 pesos.
Estamos hablando de un per bajo,11,22, pero si sube a per 13 o va mas en linea con otras acciones del merval, tenes a mirgor en 1600/1660 con 170 palos de resultado trimestral.
Agarra el excel, ya subi varios antes.