TVPP TVPA TVPY Cupones Vinculados al PBI

[capi]

igual hay q tener en cuenta q este activo es muy particular, porq hay expectativas de q se duplique su valor, a diferencia de una accion q siempre se espera una suba de nomas de un 10 por ejercicio, excepto COME q estan garpando ya las bases 0.60 :110: , o sea lo normal seria un tvpp arriba de 8 en junio si no aparece un martes 13.

[wake11]

Murddock, gracias por la respuesta, la verdad que la veo arriba, ahora con lo que me decis que cuando vas de frente con una base muy otm es solo para tradear y que si la aguantas es muy factible que te la terminen poniendo me da un poco de miedo.

Apolo antes puse un par de cuentas, lo que me daba que enterminos relativos es mas barata la base 8 que la 7.7, como la ves?

Creo que voy a tirar una fichita en la 8 a ver que pasa, un monto chico de plata que esta dispuesto a perderla 100% (no es la idea pero puede pasar).

[murddock]

Igual como dije abajo para ir de frente conviene toda la vida dada esta curva de VI de la serie la 8 antes que la 7.70. La diferencia es abismal la 7.70 viene muy cargada. El tema es si te dan a 0.35 la otra...
Sin dudas esta desarbitrado. Debe ser por la iliquidez supongo.

Los lotes representan 5.000 Cupones no 50.

100 lotes equivalen a 500.000 cupones. 200 1 M y asi..

[ganamos]

Gracias Martín, los lotes son de 50 residuales?

[Mr_Baca]

Comprar de frente lotes muy OTM es arriesgado, no para principiantes.
Igual, hay varios factores que pueden hacer que la jugada salga muy bien.
La mayoria de las veces, sale un trade perdedor comprar no cubierto bases muy OTM.
Pero en este caso especifico, de vencimiento Junio, probablemente sean de las pocas veces que sea un trade ganador por la expectativa de suba y las tasas muy altas que estan pagando.
Seguro ya esta finiquitado el canje, se sabe de la aceptacion, capitulo club de paris, canje RG12. Por eso las tasas tan altas.
Igual las opciones son siempre mejores que el activo a tasas de mercado. La ganancia tiene efecto multiplicador muy importante si le pegas en la direccion de mercado y la perdida es limitada. Y el capital arriesgado es menor.

[murddock]

Bueno Apolo, por eso te digo, pagar lotes bien baratos osea bine OTM solo conviene cunaod ves esa voladura que decis. Yo creo que 1ero debes definir un escenario y asignarle un % de factibilidad. Si vos ves voladura conviene timbearse en lotes OTM. Todo depende de la aversion al riesgo que tenga cada uno. Al final siempre hay que tener una cosa en claro: los Lotes tienen vencimiento, el subyacente NO. Si le pifiaste en el timing el papel te da revancha con el lote en cambio no hay 2das oportunidades.
Aca no hay nada mejor o peor, todo depende de como sea tu estilo en funcion de eso definis la mejor estrategia.

[martin]

Una pregunta de operatoria, si se está caucionado se puede lanzar opciones cubierto sin problemas?

O hay alguna restricción?

Si estas al tope de caución no podes.

[ganamos]

Una pregunta de operatoria, si se está caucionado se puede lanzar opciones cubierto sin problemas?

O hay alguna restricción?

[capi]

pero Apolo se cae de maduro el resultado si el pelpa te sube un 5 % en dos meses si la caucion la tomas al 1 con gastos incluidos tenes un 3 % de ganancia sobre el total, y de la otra manera perdistes toda la prima eso es lo te quiero demostrar.
Tu comparacion se acerca mas a comprar una base baja, donde podes perder pero es muy dificil q pierdas todo.

Inclusive el escenario de exito q vos planteas ganas 8 lucas nunca estuvistes con la duda de perder el capital, de la otra forma ganastes 13 lucas pero considerando perder el capital, esa es la principal diferencia, veo un mecanismo mucho mas conservador q el otro. es mi opinion.

[murddock]

[quote="tordo75"]Apolo.. caucionarse al 50% significa que el agente te presta el 50% más de lo que vos tenés... En tu ejemplo te caucionaste al 100% ya que con lo que prestan comprás lo mismo que vos inicialmente..

Bah... me parece eso..

Igual es arriesgado desde el momento que...

Ejemplo 1:
Si ganás lo hacés en poco más de 3000 pesos... pero si perdés lo hacés en 10000

Ejemplo 2:
Es casi lo mismo..


Creo que en ambos casos hay que aprovechar tendencias alcistas. Encajarle la opción a algún desprevenido, y vender lo apalancado cuando empieza a lateralizar...[/quote]

Esto me parece mas logico.

Hacer una comparacion entre el reisgo implicito en comprar papel directo a 7.60 o pagar el lote re contra Out the money que te sale unas moendas pero es pura espuma es algo que no tiene mucho sentido. Es ovbio que simepre arriesgas menos paganod el lote, pero tambien tenes que pensar cual es la factibilidad de que ese lote se ponga In the money osea de que empieze a tener valor intrinseco. Por supuesto que si consideras un escenario de voladura conviene pagar lotes bien altos por cantidades industriales, pero para ir de frente es lo mas peligroso. Te digo mi experiencia con lotes bien altos, siempre que los pague para manener por muchos dias digamos semanas me la terminaron ponienod hasta la medula. Porque?? Y bueno, porque cuanod vas de frente estas juganod una carrera contra el tiempo, no solo nececita sque suba el papel sino que lo haga rapidito sino esos lotes a los tenedores le queman en las manos.

Pero bueno hagan su propia experiencia. Los lotes cuando vas de frente son para Tradear no para guardar x semanas, por eso me parece que poner lo que va apsar de aca al vencimiento no tiene mucho sentido (60 dias) en el medio pueden pasar muchas cosas.