MIRG Mirgor

[marcelos]

Flaco me vas cerrando la escotilla? Gracias

Sólo si pasamos los 450 en el día de hoy.

[fabio]

Para mi mirgor va a repetir las ganancias el 2015. 530 millones este año, es una muy buena ganancia, 140 o 150 este trimestre y 180 el ultimo, humilde opinión, viendo el 2 trimestre

[marcelos]

Pasamos de positivo a negativo como si nada, ahora positivo nuevamente.
Esto es lo mas similar a un ciclo sinusoidal

[Mr_Baca]

4T de 2016 hablo, cuanto estimas ?

[Buffet]

Que la cierre porque entra agua.

[Nadie]

A medida que se acerque el balance la van a tener que pagar mas arriba, si especulan que baje para entrar, la veo difícil.
Es de las pocas acciones que se sabe el rango acotado del balance antes que salga.

Flaco me vas cerrando la escotilla? Gracias

[csarachu]

El proximo trimestre (el 3T16) yo lo estime en 160MM en la cuenta anterior, no puse 460MM.
3T15: 460
1T16: 81
2T16: 119
3T16: 160 *estimado*
suma: 820MM de ganancias (lo que se gano en el ultimo año por eso se le dice anualizadas).

Slds., Carlos.

debe decir 4T15, sorry.

[csarachu]

El proximo trimestre (el 3T16) yo lo estime en 160MM en la cuenta anterior, no puse 460MM.
3T15: 460
1T16: 81
2T16: 119
3T16: 160 *estimado*
suma: 820MM de ganancias (lo que se gano en el ultimo año por eso se le dice anualizadas).

Slds., Carlos.

Agrego, esta suposicion me indica:
2T16 vs 1T16: +46%
3T16 vs 2T16: +34%(se gano un 34% mas en 3 meses en medio de un panorama recesivo).
y
3T16 vs 3T15: +70% (se gano un 70% mas en los ultimos 12 meses).

Slds., Carlos.

[csarachu]

Se muy bien como se suma y que se toma. Ahora en el próximo T sale 460.3M y cuanto entra para vos ?

El proximo trimestre (el 3T16) yo lo estime en 160MM en la cuenta anterior, no puse 460MM.
3T15: 460
1T16: 81
2T16: 119
3T16: 160 *estimado*
suma: 820MM de ganancias (lo que se gano en el ultimo año por eso se le dice anualizadas).

Slds., Carlos.

[Mr_Baca]

Estas anualizando mal, se suman los ultimos 4 trimestrales (los 3 ultimos publicados + el que va a salir) y eso es la ganancia anualizada, no se proyecta hacia el futuro, se suman los que salieron. Los que vos sugeris es un calculo de per forward, en eso yo tomaria en cuenta otras cosas, tendriamos que charlar de lo que se proyecta para el 2017 y hablar de expectativas. Seria largo, vamos paso a paso.

Slds., Carlos.

Se muy bien como se suma y que se toma. Ahora en el próximo T sale 460.3M y cuanto entra para vos ?

[csarachu]

Para que ese p/e fuera real, tenes que pensar que el ultimo T 2016 vendrá 460M o muy similar.
Vos esperas eso ?

Estas anualizando mal, se suman los ultimos 4 trimestrales (los 3 ultimos publicados + el que va a salir) y eso es la ganancia anualizada, no se proyecta hacia el futuro, se suman los que salieron. Los que vos sugeris es un calculo de per forward, en eso yo tomaria en cuenta otras cosas, tendriamos que charlar de lo que se proyecta para el 2017 y hablar de expectativas. Seria largo, vamos paso a paso.

Slds., Carlos.

[Mr_Baca]

Hagamos algo de ingenieria inversa:
Supongamos que vienen 160MM de ganancias en el trimestre (algo menos que los 170MM que yo estime hace un tiempo y para hacer un calculo conserrvador).
Son 819MM de ganancias anualizadas o $45.5 de ganancias/accion (=819/18).
Al precio de pantalla de ahora de $416 se esta pagando un per de 9.24 años, que es el per mas bajo del panel lider actualmente.
El grupo de per bajos del lider (sacando a mirgor) ronda los 11 años.
Si mirgor va a buscar la linea de los per minimos del lider (11 años) pasaria a valer: 45.5*11=$500.5. Esto sin plantear en llegar a los per mas altos que tocan los 32 años o en llegar al promedio del panel que esta en los 23 años.
Es un upside del 20% en pocas ruedas, para mi claramente quedo retrazada.
Y estamos en el trimestre de mejores ganancias para la empresa y con un panorama de cara al 2017 excelente.

Slds., Carlos.

Para que ese p/e fuera real, tenes que pensar que el ultimo T 2016 vendrá 460M o muy similar.
Vos esperas eso ?

[Nadie]

Muy buena acotación Carlos. Acá los chicos miran muy de cerca el árbol, cada hoja del mismo, si está o no bien hidratado, libre de plagas, etc, pero se olvidan del bosque. Encontrar en el mercado una empresa como está, con varios de los mejores indicadores, y drivers que de confirmarse funcionarían al estilo de un call, aumentando exponencialmente el valor de la compañía, en una empresa que innova constantemente...

En fin..

[csarachu]

Hagamos algo de ingenieria inversa:
Supongamos que vienen 160MM de ganancias en el trimestre (algo menos que los 170MM que yo estime hace un tiempo y para hacer un calculo conserrvador).
Son 819MM de ganancias anualizadas o $45.5 de ganancias/accion (=819/18).
Al precio de pantalla de ahora de $416 se esta pagando un per de 9.24 años, que es el per mas bajo del panel lider actualmente.
El grupo de per bajos del lider (sacando a mirgor) ronda los 11 años.
Si mirgor va a buscar la linea de los per minimos del lider (11 años) pasaria a valer: 45.5*11=$500.5. Esto sin plantear en llegar a los per mas altos que tocan los 32 años o en llegar al promedio del panel que esta en los 23 años.
Es un upside del 20% en pocas ruedas, para mi claramente quedo retrazada.
Y estamos en el trimestre de mejores ganancias para la empresa y con un panorama de cara al 2017 excelente.

Slds., Carlos.

[bonus.com]

Chau rebote