pablo9494 escribió:Exacto, esa es la palanca...o elasticidad en este caso, la ventaja del metodo de Roque por sobre el tradicional, es que el no necesita calcular el DELTA (que sale de B&S). Por eso la formula ROQUE no necesita usar delta.spot/call, se entiende?
Enrique Cido escribió: Claro, pero la desventaja es que el no sabe a priori de cuanto sera ese leverage. Tiene que esperar a vencimiento, mientras que con la elasticidad sabes cuanto te apalancas en lo inmediato.
No es asi...lo que el supone es un precio futuro y precio corte para el call, de ahi saca el cociente entre lo ganado con el call a ese precio del subyacente y lo ganado con el subyacente a ese precio del mismo subyacente...ese cociente es una estimacion, lo mismo que la elasticidad, porque el delta no es mas que una estimacion!!!!!!!!!!!!