DIA Dow Jones 30 (ETF)

[alzamer]

La corrida amarilla contra el papel verde y sus papeles proxies :

https://es.tradingeconomics.com/commodity/gold

No registra antecedentes en la hostería ( desde que el dólar existe )

Nuestro país parece de oro, los precios se han casi triplicado en el último año.

[elushi]

Estoy aproximadamente un 60% en bonos (40%10yr - 20%5yr) de forma permanente. Uno de mis dos kioscos (el otro son las omnipresentes leaps) es el tema de ir arbitrando durations, lo hago sobre todo con el 20% ese que ahora está en bonos de 5yr. Cuando veo que hay suba generalizada de yields trató de agarrar en un punto alto y me pasó a la de 30yr, cuando haya baja de yields ganaras mucho mas con esos que con los de 5yr. Cuando lo considero conveniente vuelvo a comprar los nominales del bono que tenia de 5yr, idealmente con un sobrante bastante copado que paso a acciones. Hasta ahora le di como tres vueltas, cuando la de 5 toco los 3.35% me dije que se estabilizaba el mercado de bonos, pero parece que da entrada de nuevo... Vos decís que la tasa de 30yr puede por ejemplo volver a superar el 5%?

Con respecto a los futuros, en algún momento quise meterme en el tema (exclusivamente de bonos, los de commodities no me interesan, ya estoy hasta las bolas de commodities con algunos de los papeles que tengo en cartera), incluso compré un par de libros para leer antes de meterme, pero hasta ahora no lo hice, me frenó un poco el tema de que hay que abrir una cuenta paralela... Igual me sigue dando miedito además el tema de los futuros... Ahh, con respecto a lo otro que dijiste, no hago shorts de ningún tipo, salgo opciones obviamente (aunque nunca jamás naked)...

yo no tengo mucha experiencia en bonos. lo unico que digo por el cual me hacia ruido que pases todo a la parte larga es que (y siempre hablando de los nominales, del face value del bono) creo que te conviene lo contrario si uno se basa en la tendencia del ultimo mes, desde el ultimo rate cut sobre todo, en donde los bonos largos sufrieron mucho mas que los cortos que se mantuvieron casi estables. para mi la tendencia va a seguir siendo la misma
https://www.investing.com/rates-bonds/1 ... ming-chart

respecto a la estrategia con la curva de yields en modo bull steepener, el short se hace para limitar perdidas justamente.
es como en las estrategias de opciones donde la ejecutas con dos legs, uno que te va a dar el profit, otro que te limita el riesgo. ademas que se reduce el margin

[09ezemarq]

Eze. justo hace unos dias estaba pensando lo opuesto. en que te basas?
desde hace un mes a esta parte fijate que el claro perdedor SHY vs TLT es este ultimo. y lo sufri, porque tuve un tiempo SHY hasta que decidi pasar todo a la parte larga, asi que en bonos este ultimo mes no me fue muy bien.

si la Fed signalea que la proxima baja puede ser nuevamente de 50 bps, los bonos cortos van a ser claros ganadores, asi que pensaria al reves que vos
o vos te estas refiriendo a hacer tasa con los yields de los bonos?

PD: otra cosa linda que se puede hacer es estrategias de bull steepener con futuros, donde vas long en la parte larga y short en la parte corta. (sinceramente esta barbaro para hacerlo pero tradear estrategias no es lo mio)

Estoy aproximadamente un 60% en bonos (40%10yr - 20%5yr) de forma permanente. Uno de mis dos kioscos (el otro son las omnipresentes leaps) es el tema de ir arbitrando durations, lo hago sobre todo con el 20% ese que ahora está en bonos de 5yr. Cuando veo que hay suba generalizada de yields trató de agarrar en un punto alto y me pasó a la de 30yr, cuando haya baja de yields ganaras mucho mas con esos que con los de 5yr. Cuando lo considero conveniente vuelvo a comprar los nominales del bono que tenia de 5yr, idealmente con un sobrante bastante copado que paso a acciones. Hasta ahora le di como tres vueltas, cuando la de 5 toco los 3.35% me dije que se estabilizaba el mercado de bonos, pero parece que da entrada de nuevo... Vos decís que la tasa de 30yr puede por ejemplo volver a superar el 5%?

Con respecto a los futuros, en algún momento quise meterme en el tema (exclusivamente de bonos, los de commodities no me interesan, ya estoy hasta las bolas de commodities con algunos de los papeles que tengo en cartera), incluso compré un par de libros para leer antes de meterme, pero hasta ahora no lo hice, me frenó un poco el tema de que hay que abrir una cuenta paralela... Igual me sigue dando miedito además el tema de los futuros... Ahh, con respecto a lo otro que dijiste, no hago shorts de ningún tipo, salgo opciones obviamente (aunque nunca jamás naked)...

[elushi]

PD: otra cosa linda que se puede hacer es estrategias de bull steepener con futuros, donde vas long en la parte larga y short en la parte corta. (sinceramente esta barbaro para hacerlo pero tradear estrategias no es lo mio)

o al reves para el caso de futuros de bonos, se entiende.
es decir short largos y long cortos. parece un juego de palabras

[elushi]

Tentado a liquidar todos los treasuries a5 y 10 años e ir all in a 30yr... Por ahora nos quedamos en el molde, pero si toca 4.85 me paso... Si me sale bien hacemos una torta y volvemos a la seguridad de 5 y 10 alos, el resto a acciones como siempre...

Eze. justo hace unos dias estaba pensando lo opuesto. en que te basas?
desde hace un mes a esta parte fijate que el claro perdedor SHY vs TLT es este ultimo. y lo sufri, porque tuve un tiempo SHY hasta que decidi pasar todo a la parte larga, asi que en bonos este ultimo mes no me fue muy bien.

si la Fed signalea que la proxima baja puede ser nuevamente de 50 bps, los bonos cortos van a ser claros ganadores, asi que pensaria al reves que vos
o vos te estas refiriendo a hacer tasa con los yields de los bonos?

PD: otra cosa linda que se puede hacer es estrategias de bull steepener con futuros, donde vas long en la parte larga y short en la parte corta. (sinceramente esta barbaro para hacerlo pero tradear estrategias no es lo mio)

[09ezemarq]

Tentado a liquidar todos los treasuries a5 y 10 años e ir all in a 30yr... Por ahora nos quedamos en el molde, pero si toca 4.85 me paso... Si me sale bien hacemos una torta y volvemos a la seguridad de 5 y 10 alos, el resto a acciones como siempre...

[Danilo]

alguno q la tenga clara COMO VIENE TRUMP o gana la mina

gana el pato KUKAmala

[redtoro]

alguno q la tenga clara COMO VIENE TRUMP o gana la mina

Ya perdió Krismala, por amplio margen.

[falerito777]

alguno q la tenga clara COMO VIENE TRUMP o gana la mina

[elushi]

ojala Elon prenda la maquina de humo. falta un pelin mas para mi objetivo de 5900

[paisano]

Alguna opinión sobre VST o CEG?

[Exequiel]

ya lo comente pero adjunto grafo. en 5900 / 6000 voy a ir achicando posicion. no me gusta la futurologia ni las figuras geometricas, pero a Fibonacci lo respeto bastante

puede que me quede corto y vaya al proximo nivel de 261.8%, pero eso implicaria un 10% al nivel de hoy, con elecciones en poco tiempo, no se si estira tanto che..

Funciona Fibo? en indices de USA...
Los 6 mil parecen un iman.

[elushi]

ya lo comente pero adjunto grafo. en 5900 / 6000 voy a ir achicando posicion. no me gusta la futurologia ni las figuras geometricas, pero a Fibonacci lo respeto bastante

puede que me quede corto y vaya al proximo nivel de 261.8%, pero eso implicaria un 10% al nivel de hoy, con elecciones en poco tiempo, no se si estira tanto che..

[elushi]

a corto, como viene para mi en 5900 rebota y toma ganancias por un tiempo, acordate que vienen elecciones.

sigo en la misma sintonia
quebró resistencia con gap up, para mi pega una estirada hasta 5900 y de ahi los players se guardan por un tiempo a ver como se resuelve la contienda electoral, a no ser que con el correr de los dias el resultado se vaya poniendo solo y adelante las decisions post-electorales para antes del resultado (igual no confiaria en las encuestas), pero por ahora la carrera esta emparejada..

[Exequiel]

jajaja ni idea che, creo que le estas y le estan poniendo demasiada relevancia al rate cut y a como reacciona el mercado, y en realidad es mas politico que otra cosa.
si el mercado baja igual era cantadisimo, creo que iba a bajar aun sin una excusa para hacerlo.
a corto, como viene para mi en 5900 rebota y toma ganancias por un tiempo, acordate que vienen elecciones.
y en todo caso el mercado a mediano y largo se mueve por guita, por los flujos de dinero que los dealers y market makers ponen sobre la mesa. cuanto mas dinero hay en circulacion, mas sube.
baja de interes = mas dinero en equity = suba de stocks

Ojala fuera tan facil jajaja