sebara escribió: ↑
Comienza el 2021 con un saldo negativo de $ -47 millones. El 2020 se inició con un déficit de $ -176,9 millones.
Aspectos destacados: El 15/01 se firmó con la Dirección de Vialidad de Chaco, un contrato con el objeto de “Construcción de Obras Básicos y pavimento” para 32 km, en la Ruta Provincial Nº 9, el valor del contrato es por $1092 millones y la duración es de 18 meses. El 18/03 se firmó con el Ministerio de Transporte Nacional la obra “Viaducto elevado en las vías del FFCC Belgrano Sur” por un tramo de 5 km, el valor del contrato es por $ 4035,9 millones. El 31/03 se firma obras hídricas de saneamiento en 3 municipios de Tucuman por un valor de $ 1759,7 millones.
Los ingresos por obras ejecutadas son de $ 1112 millones, un incremento del 114,4%. Los costos de Ventas dan $ 958,1 millones, que es un aumento de 76,5%. El margen de EBITDA sobre ventas acumula 5,7% para este periodo, el 1T 2020 iniciaba en negativo. Los inventarios corrientes de materias primas dan $ 103 millones, una reducción del -3%, el 1T 2020 bajaba un -5%. Los inventarios totales crecen un 17%, por aumento de materiales y repuestos en obras.
La obra ejecutada propia forma parte del 75,7% de los ingresos y el incremento interanual es del 165%. Las obras ejecutadas por Union Transitoria de Empresas (UTEs) aumenta su facturación en un 34,7%. En cuanto a las UTEs se destacan las siguientes participaciones: con Techint S.A. (40% de participación) para tramos del Subte H (CABA) y un ingreso de $ 136,1 millones. Afema S.A., Crema Amalla 230 (Cordoba), con ingresos de $ 34,5 millones. Chediack S.A. en Autovia Nacional 7 (San Andres de Giles - Junin), ingresos de $25,1 millones.
Los resultados en participaciones en de sociedades es de $ 10,6 millones, el 1T 2020 sufría un déficit de $ -1 millón. Por participación en Probiar S.A. con un saldo a favor de $6,3 millones y Covisur S.A. con un positivo de $4,3 millones.
Los gastos de naturaleza arrojan $ 252,9 millones, subiendo un 5,7% con respecto al 1T 2020, destacándose los aumentos en Impuestos a los ingresos brutos de un 120%. Mantenimiento de obras en un 181,3%. Los sueldos y jornales bajan un -18,2%.
Los resultados financieros y posición monetaria acarrean un negativo de $ -97,5 millones. En el 1T 2020, el déficit es de $ -110,8 millones, principalmente por menores pagos en montos de intereses y comisiones bancarias. La deuda bruta (prestamos, deudas con partes relacionadas y deudas comerciales) es de $ 1792 millones, un 7,1% de incremento en el trimestre, principalmente por adelantos a cuenta corriente en bancos y con tasas promedio en pesos en un 37,5%. En moneda extranjera (con Dragados S.A) es el 35% del total. El flujo de fondos es de $ 155 millones un 74% más que el 1T 2020, y con una disminución de $ -56 millones.
En las perspectivas se menciona que la compañía cuenta con un volumen de obras y servicios en cartera para los próximos 2 años es de $ 15651 millones, continuándose con la investigación de nuevos negocios. La empresa se encuentra en buenas condiciones para poder concretar los compromisos asumidos y enfrentar nuevas oportunidades de negocios.
La liquidez va de 1,28 a 1,26. La solvencia va de 0,56 a 0,53
El VL es de 42,28. La Cotización es de 78. La capitalización es de 2340 millones
La pérdida por acción que acumula es $ -1,57.
